国泰投信今(6)日发布 2026 年第四季投资展望，接掌总经理职务约 3 个月的刘上旗，首次正式公开与媒体对谈，谈及上半年的营运逆风，他展现出 20 多年老国泰人的自信，强调国泰投信已重回正轨。随团队搬迁至新总部大楼、基础设施到位，国泰投信将以强化的资产管理阵容与风险管控为内核，加速推进「区域资产管理平台」的战略蓝图，以及落实 ESG 金融教育、重塑市场与主管机关对国泰品牌的信心。

刘上旗今年3月6日辞任国泰人寿总经理，6月2日获推举出任国泰投信副董事长并兼任金控投资长，7月16日辞去上述两职、专任投信总经理。他今天首度以投信总座身分与媒体对谈，谈起这百余天来的感受，他谦虚的说自己还在熟悉业务，但其实这不是刘上旗第一次踏进国泰投信。早在民国90年，他就曾短暂派驻投信 1 年多，当时国泰投信的资产管理规模才200多亿元；20多年过去，如今的规模已突破3.5兆元，成长逾百倍。

回顾职涯，刘上旗透露曾经离开人寿，待过外面的证券公司，最后发现「还是集团最温暖」，因此，民国92年时便回归国泰人寿，一待就是 20 多年，一路升至总经理退休，如今再次「回娘家」接掌投信，绕了一圈，对国泰品牌的情感与责任还是最深厚。

面对上半年集团遭遇的逆风，刘上旗毫不避讳，但也展现出强大的信心与耐力，强调「这就是我们要做的，把大家团结成一个团队。」他表示，国泰投信的底子非常深厚，不论是系统建置还是优秀的投资与研究团队，高手云集。

随着新办公室落成、基础设施到位，团队已迅速步上正轨，承诺主管机关的改善措施也在如火如荼推进中，刘上旗说，「我们有信心在最短的时间内，重拾主管机关、媒体与大众对国泰品牌的信心。」

谈到未来的战略蓝图，刘上旗透露，国泰投信正积极迈向「区域资产管理平台」。为了强化阵容，除了陆续引进业界好手，更集成了国泰金控集团内人寿、证券等坚实的后盾资源，并针对机构投资人与一般零售市场重新组建产品与服务团队，未来将以长期卓越的绩效与丰富的产品线作为内核竞争力。此外，为了降低投资门槛，如近期热门的「国泰费城半导体(00830-TW)」也顺利推进分割作业，展现极高效率。

在业务扩展之余，刘上旗更念兹在兹的是企业社会责任(ESG)与推广正确的金融素养。他观察到，近年国人投资风气虽盛，但多数人只看重回报，风险意识却相对薄弱，一旦遇到市场修正容易承受巨大伤害。

因此，国泰投信开始深耕校园，携手中央大学开设为期一学期、共3学分的专业课程。刘上旗透露，为让学生在迈出校园前便能接轨实务，国泰投信每周均派出高管与专家亲自前往中央大学授课，内容涵盖资产配置、策略运用、选股逻辑与风险辨识等内核课题。「看到讲师名单，全是国泰投信的精锐阵容，这些学生真的很幸运！」未来也会配合政府与金融大回馈等方式，通过媒体与各平台传递正确的资产配置观念与风险意识。